Aprovechan el momento excepcional que vive la economía chilena y recaudan US$ 1.600 millones en dos semanas en colocaciones privadas en el exterior.
Los Yarur van a tener razones para celebrar este 18: en dos semanas el BCI logró recaudar US$ 1.600 millones en dos colocaciones en el exterior en condiciones que un analista de renta fija describió como “extraordinarias”.
No está claro como usará los fondos, pero analistas concuerdan en que es un buen momento para emitir deuda afuera, ya que las condiciones difícilmente podrían ser mejores para las empresas chilenas.
El año pasado el gobierno chileno colocó US$ 1.000 millones a una tasa de 3,35 %, considerada la más baja en la historia para un país latinoamericano en ese mercado. La colocación fija las condiciones para las empresas chilenas que quieren levantar recursos en el mercado de valores norteamericano.
Ayer, a través de un Hecho Esencial a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras (SBIF), BCI anunció la emisión y colocación de un bono en el mercado financiero de Estados Unidos por un monto de US$ 600 millones a 5 años plazo. La tasa: 3,125 %.
“Hoy BCI emitió y colocó un bono internacional por US$ 600 millones, siendo ésta la primera emisión de bonos de BCI en el mercado de dólares, lo que representa la continuación de nuestra política de diversificación de fondeo. Para esto realizamos un amplio road show con inversionistas en Londres, New York, Boston, Los Angeles y Lima. Con más de 150 inversionistas logramos un libro de órdenes por sobre los US$ 3.000 millones. Este bono es un hito en nuestro proceso de internacionalización, ya que nos permite acceder a inversionistas de todo el mundo”, señaló Eugenio Von Chrismar, Gerente del Corporate & Investment Banking del banco.
El banco manifiesta que el éxito de la colocación “demuestra su solidez patrimonial, su buen track record, excelentes resultados, buenas perspectivas de crecimiento y ratifica su política de diversificación de fuentes de financiamiento”.
Von Chrismar indicó además que “la estabilidad de la economía chilena y las condiciones del mercado internacional presentan la coyuntura perfecta para poder realizar esta operación, que nos permite consolidar el camino de la diversificación de nuestras fuentes de financiamiento y ofrecer a nuestros clientes mejores condiciones para sus operaciones internacionales”.
La semana pasada el banco de los Yarur colocó US$ 1.000 millones en papeles comerciales con inversionistas internacionales y la explicación que dieron es que la operación era una oportunidad “que permite al BCI diversificar sus fuentes de financiamiento a costos muy atractivos con el propósito de ofrecer a nuestros clientes mejores condiciones para financiar sus operaciones internacionales”.
En un comunicado, el banco explicó que el momento elegido para hacerlo responde a que recientemente obtuvo como banco la más alta clasificación de riesgo internacional.
La clasificación alcanzada por BCI permitirá al banco acceder a los inversionistas institucionales más exigentes del mercado internacional, tales como fondos de pensiones, compañías de seguros, hedge funds, compañías de seguros, bancos, municipalidades, fondos mutuos e incluso empresas.
La agencia S&P le da una rating de A a la deuda a largo plazo en dólares, Fitch le pone A- y Moody’s le da un rating de A1. Santander Chile es el banco latinoamericano con mejor rating crediticio de la región.
Fuentes cercanas al BCI dicen que quieren estar líquidos en caso que la crisis internacional se agudice y también aprovechar que las condiciones de tasas afuera estan atractivas, lo que permite financiar más barato y poder ofrecer términos más competitivos a sus clientes.
Las acciones del BCI han subido un 6,7 % este año y 14 % en los últimos 12 meses. El tercer banco de Chile tuvo gran año en 2011: utilidades netas de más de US$ 500 millones, la tercera mayor rentabilidad del mercado, y fue el único de los tres bancos privados más grandes que mantuvo su rentabilidad en 2011 (21,4 %) sobre capital, y el único entre los grandes que aumentó sus utilidades (un 17,7 %). Además fue líder en transparencia, siendo la única empresa del IPSA que reúne los requisitos promedio internacionales en materia de transparencia.
Esta semana fue testigo de la mayor venta de deuda en dólares por parte de empresas y gobiernos de Latinoamérica y el Caribe en casi 8 meses. Asimismo del BCI, Santander Brasil y Aruba colocaron deuda. El total de la semana fue US$ 6.900 millones.
La razón del éxito es la creciente demanda por parte de inversionistas en mercado desarrollados, donde la rentabilidad de los bonos es casi cero, por activos de alta rentabilidad en mercados emergentes.
